Preguntas Frecuentes:

Lo primero, y lo más importante, es que solamente hacemos prestamos de primer grado (no excepciones – ni vale la pena a preguntarnos a cambiar este requisito). Nuestro objetivo es a ofrecer la tasa y puntos más bajas mientras asegurándonos que el riesgo se queda débil.

Asemos préstamos comerciales en la mayor parte de los mercados en los Estados Unidos, en Centroamérica, y en Sudamérica. Solo hacemos prestamos residenciales en Florida (excepciones es Nueva York, Arizona, y Illinois).

Muchas de nuestros prestamos tienen tasas de inversiones a 8.75% y puntos a 1.75%. El típico termino es uno a tres años. Nuestros prestamos son casi siempre solamente interés y las tasas se restablecen cada año basado en un margen del U.S. Treasury Index. No cobramos penalidades de pre-pago.

Préstamos a individuales, corporaciones, LLC’s de únicos propósitos, y algunas veces a fideicomisos. Muchas veces hacemos préstamos a nacionales extranjeros.

On Commercial Loans before issuing a term sheet or asking for an application to be submitted, we typically ask for the borrower to send us the address of the collateral and the requested loan amount. We then usually take no more then 24 hours to get back to the borrower to give them a decent indication our interest and terms. If both parties are on the same page we often times issue a term sheet that spells out in detail the terms and requirements of the loan. We then conduct detailed due diligence on the asset, collect information on the borrower and have one of our outside attorneys start drafting loan documents and reviewing title. At this stage, we will ask that the Commercial Borrower to deposit a small amount of money with the aforementioned attorney (this amount is credited at closing) and we strive to get the loan closed as fast as the borrower can submit the required information. We have closed commercial loans in as fast as 4 days, but our typical commercial loan closes in 10-14 days from issuance of a term sheet. On Residential Loans the process is similar, however we require a full application to be submitted and we then usually distribute a full set of loan disclosures as required by the law (Good Faith Estimate, Truth in Lending, etc…).

Nosotros atendemos todos los préstamos en la oficina. Llegamos a conocer todos los prestatarios, interactuamos con ellos, y tratamos a formalizar el pago y reporte lo más fácil posible. Emitamos un libro de cupones para los pagos y mandamos reportes al fin del ano.

On most of our loans we do not escrow for taxes, condo / HOA fees, nor insurance. It is of course a default under the loan documents to not pay these obligations when due (we require wind and property insurance on all of our loans). As part of our servicing of your loan, we do check periodically to make sure these obligations are paid and will give you a “friendly” reminder when they are not. Finally, on each loan, we are named as additional insured on your insurance policies and are informed directly by your insurance carrier when a policy payment has not been made.

Un “Hard Loan” es un cuando el prestador usa un activo duro como colateral. Anteriormente estos Loans han estado en tasas de 14%-18% y puntos de 4%-7%.

Un “Blanket Loan” es un préstamo usado para comprar o refinanciar propiedades. En este tipo de préstamo, cada propiedad se usa como colateral. Muchas veces, se puede vender un pedazo de colateral para bajar el amonto del préstamo.

Un “Bridge Loan” es un préstamo que dura 2 semanas – 1 año mientras arreglamos el préstamo de larga duración. No cobramos penalidades de pre-pago entonces este método llama la atención a muchas de nuestros prestatarios.

Hay muchas leyes estrictas sobre dando préstamos a viviendas principales que limitan lo que podemos hacer a ayudarte. Estas reglas prohibían New Wave Loans de dando préstamos a viviendas principales.

NO! Estamos tratando hacer préstamos sin un gran riesgo en términos competitivos. Pidiendo una tasa mas alta no compensa el riesgo. Nos enfocamos en préstamo a valor ratios y tratamos a determinar que el valor del colateral es.

Usualmente cobramos no más que $995 en gastos administrativos para cerrar un préstamo. Además de eso, todos los otros cobros pasan por los abogados. Ellos repasan todos los documentos del préstamo. Para hacer todo el trabajo legal cuesta $1250-$2000 para cerrar residenciales y $2000- $5000 para cerrar comerciales. No cobramos más que le hace falta.